Пробой уровня

Пробой уровня подразумевает выход цены из торгового диапазона или преодоление ценой уровней поддержки или сопротивления. Методы торговли, основанные на пробитии ценой уровня, называются пробойными стратегиями. Они подразумевают открытие сделки по направлению движения цены при пробое.

В большинстве случаев ценовой пробой происходит во время выхода важных новостей. Как правило, перед выходом такой новости цена находится в диапазоне и за это время может скопиться значительное количество ордеров со своими стопами. Когда же выходит новость, трейдеры, которые верно определили направление движения цены, всей своей массой ордеров, вполне могут сорвать стопы тех трейдеров, которые открыли сделки против пробоя. Закрытие ордеров по стопам, способно значительно увеличить ценовое движение в сторону пробоя, вовлекая туда все новых участников рынка.

Не смотря на кажущуюся простоту пробойной стратегии, в ней достаточно подводных камней. Во-первых, необходимо хорошо определять значимые уровни. При этом они могут быть довольно расплывчаты, поэтому необходимо учитывать не определенное значение цены, а некий ценовой диапазон до нескольких пунктов, который зависит от валютной пары и волатильности по ней. Во-вторых, надо по возможности четко представлять точку входа в рынок. Ведь, если неверно определить точку входа и открыть ордер не в том месте, то цена может отбиться от значимого уровня, не преодолевая его. Ну и основная проблема таких стратегий – это ложный пробой. Т.е. цена сначала пробивает уровень, а затем возвращается обратно к нему. Здесь возможно два основных варианта развития событий:

— цена возвращается к пробитому уровню и затем движется дальше в сторону пробоя. Это нормальный вариант развития событий, при котором пробитое сопротивление становится поддержкой, а пробитая поддержка становится сопротивлением;

— цена возвращается к пробитому уровню и идет дальше в сторону обратную пробою. Это самый наихудший вариант развития событий. Здесь может помочь только жесткое соблюдение правил управления капиталом или установка защитного стопа на уровне открытия ордера, чтобы при неблагоприятном развитии событий не понести убытков.

Следует заметить, что при любом варианте пробоя могут иметь успех и скальпинг стратегии, в которых сделка заключается на очень небольшой момент времени и небольшое ценовое движение.

На приведенном на рисунке примере на графике EUR/USD показан ложный пробой поддержки, затем пробой сопротивления, возврат цены сверху к этому уровню, после чего сопротивление стало поддержкой и затем, дальнейший рост цены.